|
5月12日，中芯国际（688981.SH；CEO赵海军在第一财季业绩交流会上表示，今年第二季度全球市场虽然还处于底部，但近期在不同领域察觉到中国客户信心的回升，部分标准产品需求已经触底，公司急单也快速增长。
11日晚，中芯国际给出第二季度业绩预期是公司产能利用率和出货量都高于一季度，销售收入预计环比增长5%-7%。平均晶圆单价受产品组合变动的影响环比下降，毛利率预计在19%-21%之间。
中芯国际此前公布的一季报显示，期内营业收入为102亿元，较上年同期下滑13.9%，以美元计下滑9.8%；净利润为15.9亿元，同比下滑44.0%；归母净利润为8.76亿元，同比下滑66.3%。毛利率20.8%，每股收益为0.20元。
赵海军表示，二季度业绩预测的主要依据有三个：第一，比起三个月以前，全球市场虽然还处于底部，但近期公司在不同的领域察觉到中国客户信心的回升。第二，部分标准产品需求已经触底，去年率先进入去库存阶段的高压驱动、摄像头芯片和专用存储器领域出现向好的变化。第三，国内终端整机公司积极创新，寻求市场突破，推进新产品和首发新性能的实现给公司的急单快速增长。
赵海军表示，为了更好的服务于客户新产品的投产，公司多措并举，加大资源投入，保证技术支持，最大程度减少产品等待时间，最快速度处理线上的异常情况，加快新产品进入生产的速度，力争让客户更早拿到产品。
他还透露，目前40和28纳米节点已经恢复满载状态，然而短期内受限于产能平台的配套等成本问题，新产品实现快速收入增长还需时间。
对于外界关注的四大新厂，赵海军表示，公司的新厂将各有侧重。其中，中芯深圳主打高压驱动、摄像头芯片和功率电子。中芯西青主打模拟和电源管理产品；中芯京城和中芯东方产品平台相对更加多元化一点，以填补市场空缺。
赵海军点评公司一季度业绩，称一季度集成电路产业整体上处于底部，公司积极通过调整产品组合来优化收入结构，提高平均销售单价。实现了销售收入14.62亿美元，环比下降9.8%，略好于指引；毛利率为20.8%，处于指引上部。
今年中芯国际一季度业绩应用分类有了一些调整，把原有的智能家居分类做了拆分，其中，智能电视、智能锁、机顶盒的细分项归属到消费电子；调制解调器、局域网相关的网络连接，归属于物联网。一季度，从调整后的分类来看，智能手机、消费电子、物联网和其他类别占比分别为23%、27%、17%和33%。
其中，智能手机收入环比下降超过两成，消费电子和物联网收入环比持平，其他类别下的车用相关收入继续增长，40纳米嵌入式存储工艺等汽车平台陆续推出。
赵海军表示，公司也期待相关平台收入伴随着新能源、汽车行业的成长逐步上量。
另外，销售收入按照平台来看，嵌入式非挥发性存储器和专用存储器、Nor Flash、NAND Flash等平台看到回暖迹象，收入环比增长超过两成。
在问答环节，有分析师提问，从终端需求的角度看，现在下急单的客户，主要应用在哪些新产品上，这些新产品的需求持续性怎么样？
赵海军回复称，急单需求主要两个部分，一部分需求一直很紧张，供不应求，即工业类和新能源汽车类。这类产品种类太多，中芯国际现有的产品没有那么多型号，单一的型号又不能做很大的量。因此，虽然这个行业现在还是供不应求，但是公司没有办法用它来填产能，这么多的型号要慢慢做验证。
中芯国际急单第二部分来自于手机和消费类产业链的调仓备货。赵海军解释称，中芯国际填产能最大的型号一定是来自于手机、消费电子、智能家庭等等，“现在智能家庭是有回升的，但手机和消费类并没有回升。”
赵海军进一步指出，手机和消费类产业链，它们在调整自己的供应链。原来很小份额，甚至没有在（终端产品）供应链里面的供应商，今年份额在增加，甚至拿到很大的份额。这些供应商中，有很多都是中芯国际的客户。这种供应商要满足新的市场份额分配，就要下很多急单给中芯国际。
“这些急单有的已经是成熟的产品，但是它准备的型号比例不是很多，也要补仓。更多的都是一些新产品首发的功能，这些是没有库存的。来了（急单）以后，就要开足马力去做。”赵海军表示，消费类方面，公司很明显看到全球中低端WiFi、互连需求是旺盛的，需求量非常大，供不应求，此外，照明灯用的LED电路，建筑外包装上用的电路也是有需求的。
至于代工芯片的价格变化，赵海军表示，有些产品对价格非常敏感，降价份额就多一些，第一季度降幅比较多，但中芯国际没有追逐底部的价格竞争，所以低价的单子就走掉了，“接近30%的产品都是低价产品，70%是高端产品，现在反而利用率提升了，各种单子进来了，现在进来的单子不是价格原因，而是需求回来了。” |
